Portefeuille de Carmignac Portfolio Patrimoine Europe
Carmignac Gestion Luxembourg S.A. · 113 positions déclarées · au 31 déc. 2025
Rapport du fonds · Actif net 490,8 M € · Dix premières lignes : 30.9 % de l'actif net
Répartition par pays
- France 19,7 %
- Netherlands 14,3 %
- Spain 11,5 %
- Germany 11,4 %
- Ireland 7,7 %
- Italy 7,7 %
- United Kingdom 7,2 %
- Belgium 5,5 %
- Switzerland 4,6 %
- Denmark 2,9 %
- Sweden 2,2 %
- Autres 5,3 %
Pays du rapport du fonds. Poids en % de l'actif net.
Répartition par devise
- EUR 86,4 %
- USD 3,6 %
- CHF 3,6 %
- DKK 2,9 %
- GBP 2,2 %
- SEK 1,3 %
Devise de cotation de chaque ligne, telle que déclarée.
Positions
| Rang | Société | Devise | Titres | Valeur | Poids |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | NT CONS FIN ZCP 03-03-26 Spain | EUR | 30 500 000 | 30,4 M € | 6,19 % |
| 2 | REPUBLIQUE FEDERALE D GERMANY 0.5% 15-02-26 Germany | EUR | 19 750 000 | 19,7 M € | 4,02 % |
| 3 | ACQUIRENTE UNI 2.8% 20-02-26 Italy | EUR | 19 000 000 | 19 M € | 3,87 % |
| 4 | IBERDROLA INTL BV ZCP 17-02-26 Netherlands | EUR | 18 000 000 | 18 M € | 3,66 % |
| 5 | SUMITOMO MITSUI BANKING CORP BRU BRANCH ZCP 18-02 Belgium | EUR | 15 000 000 | 15 M € | 3,05 % |
| 6 | CA ZCP 21-01-26 France | EUR | 10 000 000 | 10 M € | 2,04 % |
| 7 | ENGIE ZCP 28-01-26 France | EUR | 10 000 000 | 10 M € | 2,03 % |
| 8 | MITSUBISHI CORPORATION FINANCE ZCP 16-02-26 United Kingdom | EUR | 10 000 000 | 10 M € | 2,03 % |
| 9 | CA ZCP 23-02-26 France | EUR | 10 000 000 | 10 M € | 2,03 % |
| 10 | ISHARES PHYSICAL GOLD ETC Ireland | USD | 136 036 | 9,7 M € | 1,97 % |
| 11 | SIEMENS AG-REG Germany | EUR | 36 472 | 8,7 M € | 1,78 % |
| 12 | ASML HOLDING NV Netherlands | EUR | 8 991 | 8,3 M € | 1,69 % |
| 13 | BNP PAR 3.945% 18-02-37 EMTN France | EUR | 8 100 000 | 8,1 M € | 1,66 % |
| 14 | BPCE 4.5% 13-01-33 EMTN France | EUR | 6 800 000 | 7,1 M € | 1,45 % |
| 15 | SAN MARINO GOVERNMENT BOND 6.5% 19-01-27 San Marino | EUR | 6 900 000 | 7,1 M € | 1,44 % |
| 16 | VIA OUTLETS BV 3.5% 29-10-32 Netherlands | EUR | 6 145 000 | 6 M € | 1,22 % |
| 17 | KBC GROUPE 6.0% PERP Belgium | EUR | 5 800 000 | 6 M € | 1,22 % |
| 18 | LLOYDS BANKING GROUP 4.0% 09-05-35 United Kingdom | EUR | 5 286 000 | 5,4 M € | 1,09 % |
| 19 | VIA OUTLETS BV 1.75% 15-11-28 Netherlands | EUR | 5 542 000 | 5,3 M € | 1,09 % |
| 20 | L'OREAL France | EUR | 14 172 | 5,2 M € | 1,06 % |
| 21 | FOOD SERVICE PROJECT SL 5.5% 21-01-26 Spain | EUR | 5 000 000 | 5 M € | 1,02 % |
| 22 | ABN AMRO BK ZCP 02-01-26 Netherlands | EUR | 5 000 000 | 5 M € | 1,02 % |
| 23 | IBERDROLA INTL BV ZCP 10-02-26 Netherlands | EUR | 5 000 000 | 5 M € | 1,02 % |
| 24 | BANCO BILBAO VIZCAYA ARGENTA Spain | EUR | 248 535 | 5 M € | 1,02 % |
| 25 | UNEDIC ZCP 25-03-26 France | EUR | 5 000 000 | 5 M € | 1,01 % |
| 26 | UBS GROUP AG-REG Switzerland | CHF | 123 772 | 4,9 M € | 1,00 % |
| 27 | IBERDROLA INTL BV ZCP 26-01-26 Netherlands | EUR | 4 900 000 | 4,9 M € | 1,00 % |
| 28 | UBS GROUP AG 9.25% PERP Switzerland | USD | 4 800 000 | 4,5 M € | 0,92 % |
| 29 | OTP BANK 6.125% 05-10-27 EMTN Hungary | EUR | 4 250 000 | 4,4 M € | 0,89 % |
| 30 | HERMES INTERNATIONAL France | EUR | 2 036 | 4,3 M € | 0,88 % |
| 31 | SAP SE Germany | EUR | 20 277 | 4,2 M € | 0,86 % |
| 32 | UNILEVER PLC United Kingdom | GBP | 74 398 | 4,1 M € | 0,84 % |
| 33 | HSBC 4.191% 19-05-36 EMTN United Kingdom | EUR | 4 072 000 | 4,1 M € | 0,84 % |
| 34 | CARLYLE EURO CLO 20213 DAC E3R+3.5% 15-02-36 Ireland | EUR | 4 000 000 | 4 M € | 0,82 % |
| 35 | NOVO NORDISK A/S-B Denmark | DKK | 91 400 | 4 M € | 0,81 % |
| 36 | AUTOSTRADE PER L ITALILIA 2.25% 25-01-32 Italy | EUR | 4 000 000 | 3,7 M € | 0,76 % |
| 37 | PALMER SQUARE EUROPEAN CLO 20212 DAC E3R+3.3% 21-01-35 Ireland | EUR | 3 400 000 | 3,4 M € | 0,69 % |
| 38 | PRYSMIAN SPA Italy | EUR | 39 024 | 3,4 M € | 0,69 % |
| 39 | SAMHALLSBYGGNAD FL.R 20-XX 30/04A Sweden | EUR | 4 445 000 | 3,3 M € | 0,68 % |
| 40 | SCHNEIDER ELECTRIC SE France | EUR | 13 704 | 3,2 M € | 0,66 % |
| 41 | BBVA 5.75% 15-09-33 EMTN Spain | EUR | 3 000 000 | 3,2 M € | 0,65 % |
| 42 | ALCON INC Switzerland | CHF | 46 362 | 3,2 M € | 0,64 % |
| 43 | WERFENLIFE 4.625% 06-06-28 Spain | EUR | 3 000 000 | 3,1 M € | 0,63 % |
| 44 | ORANGE 3.875% PERP EMTN France | EUR | 3 100 000 | 3,1 M € | 0,63 % |
| 45 | UNICREDIT 4.8% 17-01-29 EMTN Italy | EUR | 2 976 000 | 3 M € | 0,61 % |
| 46 | EURONEXT NV Netherlands | EUR | 23 442 | 3 M € | 0,61 % |
| 47 | DSV A/S Denmark | DKK | 13 676 | 3 M € | 0,60 % |
| 48 | ASSA ABLOY AB-B Sweden | SEK | 87 058 | 2,9 M € | 0,59 % |
| 49 | CAIRN CLO XII DAC E3R+6.42% 15-07-34 Ireland | EUR | 2 800 000 | 2,8 M € | 0,57 % |
| 50 | CARLYLE GLOBAL MKT EURO CLO 20152 E3R+3.7% 10-11-35 Ireland | EUR | 2 800 000 | 2,8 M € | 0,57 % |
| 51 | PERSHING SQUARE 1.375% 01-10-27 Guernsey | EUR | 2 800 000 | 2,7 M € | 0,56 % |
| 52 | KINGSPAN GROUP PLC Ireland | EUR | 36 667 | 2,7 M € | 0,55 % |
| 53 | BNP PAR 7.375% PERP France | EUR | 2 400 000 | 2,6 M € | 0,54 % |
| 54 | NATWEST GROUP 5.763% 28-02-34 United Kingdom | EUR | 2 450 000 | 2,6 M € | 0,53 % |
| 55 | TIKEHAU CLO VI DESIGNATED ACTI E3R+3.6% 15-01-35 Ireland | EUR | 2 600 000 | 2,6 M € | 0,53 % |
| 56 | NATL BANK OF GREECE 8.0% 03-01-34 Greece | EUR | 2 300 000 | 2,6 M € | 0,52 % |
| 57 | FINECOBANK SPA Italy | EUR | 110 580 | 2,5 M € | 0,50 % |
| 58 | NOVONESIS (NOVOZYMES) B Denmark | DKK | 44 294 | 2,4 M € | 0,49 % |
| 59 | EXPERIAN PLC Ireland | GBP | 62 483 | 2,4 M € | 0,49 % |
| 60 | BK LC LUX FINCO1 SARL 5.25% 30-04-29 Luxembourg | EUR | 2 335 000 | 2,4 M € | 0,48 % |
| 61 | NORDNET AB PUBL Sweden | SEK | 92 976 | 2,3 M € | 0,47 % |
| 62 | ALPHA BANK 6.0% 13-09-34 EMTN Greece | EUR | 2 045 000 | 2,2 M € | 0,45 % |
| 63 | SARTORIUS AG Germany | EUR | 11 544 | 2,2 M € | 0,45 % |
| 64 | DEUTSCHE BOERSE AG Germany | EUR | 9 853 | 2,2 M € | 0,45 % |
| 65 | ADYEN NV Netherlands | EUR | 1 600 | 2,2 M € | 0,45 % |
| 66 | AMBER FIN 6.625% 15-07-29 United Kingdom | EUR | 2 070 000 | 2,2 M € | 0,44 % |
| 67 | SIKA AG-REG Switzerland | CHF | 12 367 | 2,2 M € | 0,44 % |
| 68 | BEIERSDORF AG Germany | EUR | 22 134 | 2,1 M € | 0,42 % |
| 69 | ARGENX SE Netherlands | EUR | 2 839 | 2 M € | 0,41 % |
| 70 | LONZA GROUP AG-REG Switzerland | CHF | 3 511 | 2 M € | 0,41 % |
| 71 | EMEIS E6R+4.75% 31-12-31 France | EUR | 2 000 000 | 2 M € | 0,41 % |
| 72 | CAPGEMINI SE France | EUR | 13 797 | 2 M € | 0,40 % |
| 73 | BANCO SANTANDER ALL SPAIN BRANCH 7.0% PERP Spain | EUR | 1 800 000 | 1,9 M € | 0,40 % |
| 74 | SPIE SA France | EUR | 38 692 | 1,9 M € | 0,39 % |
| 75 | ACCOR 2.375% 29-11-28 France | EUR | 1 900 000 | 1,9 M € | 0,38 % |
| 76 | GALDERMA GROUP AG Switzerland | CHF | 10 117 | 1,8 M € | 0,36 % |
| 77 | FINNAIR 4.75% 24-05-29 Finland | EUR | 1 700 000 | 1,7 M € | 0,36 % |
| 78 | IMCD NV Netherlands | EUR | 22 529 | 1,7 M € | 0,35 % |
| 79 | BK IRELAND GROUP 4.875% 16-07-28 Ireland | EUR | 1 664 000 | 1,7 M € | 0,35 % |
| 80 | BECHTLE AG Germany | EUR | 39 211 | 1,7 M € | 0,35 % |
| 81 | STRAUMANN HOLDING AG-REG Switzerland | CHF | 16 129 | 1,6 M € | 0,33 % |
| 82 | KION GROUP AG Germany | EUR | 23 341 | 1,6 M € | 0,32 % |
| 83 | EMEIS SA France | EUR | 109 748 | 1,6 M € | 0,32 % |
| 84 | AZELIS FINANCE NV 4.75% 25-09-29 Belgium | EUR | 1 517 000 | 1,6 M € | 0,32 % |
| 85 | ESSILORLUXOTTICA France | EUR | 5 706 | 1,5 M € | 0,31 % |
| 86 | SYMRISE AG Germany | EUR | 22 274 | 1,5 M € | 0,31 % |
| 87 | ELIS SA France | EUR | 62 427 | 1,5 M € | 0,31 % |
| 88 | GENMAB A/S Denmark | DKK | 5 564 | 1,5 M € | 0,31 % |
| 89 | SARTORIUS STEDIM BIOTECH France | EUR | 7 106 | 1,5 M € | 0,30 % |
| 90 | BARRY CAL 4.25% 19-08-31 Belgium | EUR | 1 400 000 | 1,4 M € | 0,29 % |
| 91 | BIONTECH SE-ADR Germany | USD | 17 488 | 1,4 M € | 0,29 % |
| 92 | AURIUM CLO IX DAC E3R+6.7% 28-10-34 Ireland | EUR | 1 250 000 | 1,3 M € | 0,26 % |
| 93 | CASA ASSURANCES 6.25% PERP France | EUR | 1 200 000 | 1,3 M € | 0,26 % |
| 94 | DASSAULT SYSTEMES SE France | EUR | 52 332 | 1,2 M € | 0,25 % |
| 95 | FLATEXDEGIRO SE Germany | EUR | 33 172 | 1,2 M € | 0,25 % |
| 96 | ADIDAS AG Germany | EUR | 7 182 | 1,2 M € | 0,25 % |
| 97 | DEMANT A/S Denmark | DKK | 41 352 | 1,2 M € | 0,24 % |
| 98 | FINEBANK BANCA FINE 7.5% PERP Italy | EUR | 1 050 000 | 1,1 M € | 0,23 % |
| 99 | CA 7.25% PERP EMTN France | EUR | 1 000 000 | 1,1 M € | 0,22 % |
| 100 | WISE PLC - A United Kingdom | GBP | 102 511 | 1 M € | 0,21 % |
| 101 | ASN BANK NV 4.625% 23-11-27 Netherlands | EUR | 1 000 000 | 1 M € | 0,21 % |
| 102 | NEMETSCHEK SE Germany | EUR | 10 515 | 975,8 k € | 0,20 % |
| 103 | RELX PLC United Kingdom | GBP | 26 348 | 911,3 k € | 0,19 % |
| 104 | OTTOBOCK SE & CO KGAA Germany | EUR | 13 933 | 909,1 k € | 0,19 % |
| 105 | ASHTEAD GROUP PLC United Kingdom | GBP | 15 591 | 908,2 k € | 0,19 % |
| 106 | BANCO DE BADELL 6.5% PERP Spain | EUR | 800 000 | 835,8 k € | 0,17 % |
| 107 | ZEALAND PHARMA A/S Denmark | DKK | 13 338 | 832,9 k € | 0,17 % |
| 108 | FERRARI NV Italy | EUR | 2 583 | 823,2 k € | 0,17 % |
| 109 | SAMHALLSBYGGNADSBOLAGET I NORDEN AB 2.875% PERP Sweden | EUR | 1 000 000 | 734,8 k € | 0,15 % |
| 110 | AMADEUS IT GROUP SA Spain | EUR | 11 169 | 701,9 k € | 0,14 % |
| 111 | ERSTE GROUP BANK AG Austria | EUR | 6 245 | 642,6 k € | 0,13 % |
| 112 | ASKER HEALTHCARE GROUP AB Sweden | SEK | 60 704 | 473,2 k € | 0,10 % |
| 113 | MAGNUM ICE CREAM CO NV/THE Netherlands | GBP | 16 739 | 225,7 k € | 0,05 % |
Source : rapport publié par Carmignac Portfolio Patrimoine Europe.